Bitcoin a crescut în timpul tranzacțiilor asiatice de luni dimineață, pe fondul optimismului față de o serie de măsuri legislative americane care vizează reglementarea sectorului criptomonedelor, în ciuda prudenței continue a investitorilor.

Cea mai mare criptomonedă din lume a fost tranzacționată ultima dată în creștere cu 0,6%, la 119.001,6 dolari, la ora 02:25, ora de est (06:25 GMT).

Tokenul atinsese niveluri record de peste 123.000 de dolari săptămâna trecută, dar de atunci a scăzut sub 120.000 de dolari și se consolidează acum în apropierea acestui nivel.

Progres legislativ în SUA... dar prudența investitorilor rămâne

Săptămâna trecută, președintele american Donald Trump a semnat „Legea GENIUS”, care stabilește un cadru federal de reglementare pentru emiterea de stablecoin-uri.

Legea impune emitenților de criptomonede stabile să dețină rezerve în active lichide, cum ar fi dolari americani sau obligațiuni de trezorerie, și să furnizeze lunar informații suplimentare. Această mișcare este considerată un pas cheie către legitimarea pieței de criptomonede stabile, în valoare de peste 260 de miliarde de dolari, și integrarea mai completă a acesteia în sistemul financiar.

Pe lângă Legea GENIUS, Camera Reprezentanților din SUA a adoptat și alte două proiecte de lege importante:

- Legea CLARITY, care are ca scop stabilirea dacă token-urile digitale intră sub jurisdicția Comisiei pentru Valori Mobiliare și Burse (SEC) sau a Comisiei pentru Tranzacționarea Contractelor Futures cu Mărfuri (CFTC).

- Legea privind supravegherea statelor împotriva CBDC, care interzice Rezervei Federale să emită o monedă digitală a băncii centrale (CBDC) fără aprobarea explicită a Congresului.

Aceste trei acte legislative au format un impuls de reglementare unificat în timpul a ceea ce a fost numit „Săptămâna activelor digitale” în Statele Unite, menită să remodeleze reglementarea sectorului cripto.

În ciuda acestui impuls legislativ, investitorii rămân prudenți. Legea GENIUS impune Departamentului Trezoreriei SUA să elaboreze reguli detaliate de implementare înainte ca aceasta să devină pe deplin aplicabilă - un proces care ar putea dura câteva luni.

În plus, Senatul nu a început încă discuțiile asupra celor două proiecte de lege adoptate de Cameră, ceea ce lasă incerte perspectivele generale de reglementare.

Bitcoin se mișcă lateral după ce a atins un nou record

Bitcoin a atins un nou maxim istoric de 123.218 dolari luni, înainte de a intra într-un model de tranzacționare lateral între 116.000 și 120.000 de dolari. Conform ultimei actualizări de luni dimineață, tokenul se tranzacționează în apropierea sumei de 117.800 de dolari.

Dacă Bitcoin scade sub limita inferioară a acestei zone de consolidare la 116.000 de dolari la închiderea zilnică, scăderea s-ar putea extinde spre media mobilă exponențială pe 50 de zile (EMA de 50), situată în prezent la 110.297 de dolari.

Indicele Relative Strength (RSI) de pe graficul zilnic a scăzut la 64 după ce a scăzut de la nivelul de supracumpărare de 70 săptămâna trecută, semnalând o slăbire a impulsului ascendent. Între timp, Divergența Convergenței Mediilor Mobile (MACD) este aproape de a forma o încrucișare descendentă pe graficul zilnic. Dacă se confirmă zilnic, acest lucru ar produce un semnal de vânzare și ar marca începutul impulsului descendent.

În schimb, dacă Bitcoin se închide peste limita superioară a zonei de consolidare la 120.000 de dolari zilnic, acest lucru ar putea consolida tendința ascendentă și ar putea deschide calea pentru o revenire la recordul de 123.218 dolari - și posibil chiar dincolo de acesta.

Prețurile petrolului au scăzut ușor luni, pe fondul așteptărilor că ultimele sancțiuni europene asupra petrolului rusesc vor avea un impact limitat asupra ofertei, în timp ce tarifele americane în curs au continuat să ridice îngrijorări cu privire la cerere.

Contractele futures pentru țițeiul Brent au scăzut cu 38 de cenți, sau 0,55%, la 68,90 dolari pe baril la ora 09:25 GMT, după ce au închis vineri cu o scădere de 0,35%. Țițeiul american West Texas Intermediate (WTI) a scăzut cu 30 de cenți, sau 0,45%, la 67,04 dolari pe baril, după ce a scăzut cu 0,3% în sesiunea precedentă.

Vineri, Uniunea Europeană a aprobat cel de-al optsprezecelea pachet de sancțiuni împotriva Rusiei din cauza războiului din Ucraina, care a vizat și compania indiană Nayara Energy - o rafinărie și exportatoare de produse petroliere derivate din țiței rusesc.

Harry Tchilinguirian de la Onyx Capital Group a declarat: „Ultima rundă de sancțiuni europene este puțin probabil să modifice semnificativ echilibrul pieței petroliere. De aceea nu observăm o reacție puternică a pieței.” El a adăugat: „Rușii au demonstrat o capacitate ridicată de a eluda aceste tipuri de sancțiuni.”

Purtătorul de cuvânt al Kremlinului, Dmitri Peskov, a declarat vineri că Rusia a dezvoltat un fel de „imunitate” față de sancțiunile occidentale.

Sancțiunile UE au venit în urma amenințărilor președintelui american Donald Trump de săptămâna trecută de a impune sancțiuni cumpărătorilor de exporturi rusești dacă Moscova nu acceptă un acord de pace în termen de 50 de zile.

Analiștii de la ING Bank au remarcat că singura componentă a pachetului care ar putea avea un efect tangibil este interdicția de a importa produse petroliere rafinate din petrol rusesc în țări terțe, deși au adăugat că aplicarea și monitorizarea ar putea fi dificile.

În altă parte, Iranul - un alt producător de petrol aflat sub sancțiuni - se pregătește să poarte discuții nucleare cu Marea Britanie, Franța și Germania la Istanbul vineri, potrivit unui purtător de cuvânt al Ministerului de Externe iranian, declarat luni. Anunțul vine după ce cele trei națiuni europene au avertizat că eșecul reluării negocierilor ar duce la reluarea sancțiunilor internaționale împotriva Teheranului.

În Statele Unite, Baker Hughes a raportat vineri că numărul platformelor petroliere active a scăzut cu două, ajungând la 422, săptămâna trecută, marcând cel mai scăzut nivel din septembrie 2021.

Tarifele americane asupra importurilor din UE urmează să intre în vigoare pe 1 august, deși secretarul american pentru Comerț, Howard Lutnick, a declarat duminică că rămâne încrezător că țara poate ajunge la un acord comercial cu blocul comunitar.

Tony Sycamore, analist de piață la IG, a declarat: „Preocupările legate de tarife vor continua să afecteze piața pe măsură ce se apropie termenul limită de 1 august, deși datele privind stocurile ar putea oferi un anumit sprijin dacă acestea prezintă semne de ofertă limitată.”

El a adăugat: „Se pare că piața se îndreaptă spre un interval de tranzacționare între 64 și 70 de dolari în următoarea săptămână.”

Este demn de remarcat faptul că contractele futures la țițeiul Brent s-au tranzacționat recent între un minim de 66,34 dolari pe baril și un maxim de 71,53 dolari, în urma unui acord de încetare a focului încheiat pe 24 iunie, care a pus capăt unui război de 12 zile între Israel și Iran.

Lira sterlină a înregistrat o ușoară creștere față de dolar și euro luni, dar a rămas aproape de minimele ultimelor săptămâni față de ambele monede, în timp ce investitorii au continuat să se concentreze pe politica Băncii Angliei și pe perspectivele fiscale în deteriorare ale Regatului Unit.

Lira sterlină a crescut cu 0,3% față de dolar, ajungând la 1,3452 dolari, puțin peste minimul ultimelor opt săptămâni de 1,33655 dolari înregistrat săptămâna trecută.

Datele economice din Marea Britanie de săptămâna trecută au fost în general mixte - în timp ce piața muncii a dat semne de încetinire suplimentară, inflația de consum a crescut în mod neașteptat la cel mai înalt nivel din ultimul an.

În ciuda acestor date, investitorii încă prevăd aproape complet o reducere cu un sfert de punct a ratei dobânzii de către Banca Angliei la următoarea sa ședință din 7 august, reducerile totale așteptate ajungând la 50 de puncte de bază până la sfârșitul anului.

Lira sterlină a crescut, de asemenea, cu aproximativ 0,2% față de euro, ajungând la 86,575 pence pentru un euro, după ce a atins săptămâna trecută un minim al ultimelor 14 săptămâni.

Strategii valutari de la Goldman Sachs au scris într-o notă: „Credem că creșterea primei de risc fiscal a Regatului Unit este principalul factor care a determinat recenta supraperformanță a euro față de lira sterlină.”

Regatul Unit se află într-o poziție fiscală fragilă, care s-a agravat la începutul acestei luni după ce guvernul s-a confruntat cu o rebeliune majoră în cadrul propriului partid împotriva planurilor de reformă a asistenței sociale, ceea ce ridică îndoieli cu privire la capacitatea sa de a reduce cheltuielile.

Mulți economiști și analiști cred că guvernul va fi obligat să majoreze taxele cu miliarde de lire sterline la sfârșitul acestui an pentru a respecta regulile fiscale, în special pe fondul încetinirii creșterii economice.

Jane Foley, directoarea departamentului de strategie valutară de la Rabobank, a declarat: „Dificultățile întâmpinate de lira sterlină în a ține pasul cu performanța euro în acest an reflectă o schimbare a optimismului pieței către Germania și zona euro.”

Foley a adăugat: „Având în vedere preocupările fiscale ale Regatului Unit, continuăm să favorizăm cumpărarea euro față de lira sterlină în perioadele de scădere.”

Între timp, Deloitte a anunțat luni că indicele său de încredere a consumatorilor a scăzut la cel mai scăzut nivel din primul trimestru al anului 2024, reflectând îngrijorările tot mai mari cu privire la siguranța locurilor de muncă și creșterea veniturilor.

Datele privind vânzările cu amănuntul sunt așteptate vineri și ar putea oferi o imagine mai clară a percepției consumatorilor, în timp ce rezultatele preliminare ale indicelui managerilor de achiziții (PMI) privind activitatea economică sunt așteptate joi.

În ceea ce privește dolarul american, indicele său (care măsoară performanța față de un coș de valute majore) a scăzut cu 0,2%, ajungând la 98,2 puncte, la ora 11:32 GMT, după ce a atins un maxim de 98,5 și un minim de 98,1.

Prețurile aurului au crescut luni pe piața europeană, continuând să se miște în teritoriu pozitiv pentru a doua zi consecutiv, susținute de scăderea nivelului dolarului american pe piața valutară.

Investitorii monitorizează îndeaproape evoluțiile negocierilor comerciale din SUA, așteptând orice potențiali catalizatori care ar putea mișca piața - inclusiv semnale suplimentare privind reducerile ratelor dobânzilor din SUA în a doua jumătate a acestui an.

Prețul

• Prețurile aurului astăzi: Aurul a crescut cu 0,65% până la (3.370,84 USD), de la nivelul de deschidere de (3.349,84 USD), după ce a înregistrat un minim de (3.345,13 USD).

• La încheierea de vineri, prețurile aurului au crescut cu 0,35%, marcând a doua creștere în ultimele trei zile, pe măsură ce impulsul ascendent al dolarului american s-a oprit.

• Săptămâna trecută, aurul a pierdut aproximativ 0,2%, marcând prima scădere săptămânală din ultimele trei săptămâni, din cauza unei corecții și a unei încasări de profit de la un maxim al ultimelor trei săptămâni de 3.377,47 dolari pe uncie.

Dolarul american

Indicele dolarului american a scăzut cu 0,3% luni, prelungind pierderile pentru a doua sesiune consecutivă și depășind maximul ultimelor trei săptămâni, reflectând slăbiciunea continuă a dolarului față de un coș de valute majore și minore.

Pe lângă încasările de profit, dolarul se depreciază în urma comentariilor mai multor oficiali ai Rezervei Federale cu privire la posibilitatea unei reduceri a ratei dobânzii în iulie.

Guvernatorul Rezervei Federale, Christopher Waller, a declarat vineri că este în favoarea unei reduceri a ratei dobânzii la reuniunea din iulie, considerând că tarifele vor avea probabil doar un impact limitat asupra inflației.

Waller a adăugat că datele subiacente „nu indică o piață a muncii sănătoasă în sectorul privat” și că Rezerva Federală „ar trebui să acționeze în avans” față de orice potențială încetinire a creșterii ocupării forței de muncă.

Comentariile sale au venit pe fondul criticilor aproape zilnice ale președintelui american Donald Trump la adresa președintelui Fed, Jerome Powell, pentru ezitarea de a reduce ratele dobânzilor.

Ratele dobânzilor din SUA

• În urma comentariilor lui Waller și conform instrumentului FedWatch al CME Group: prețul unei reduceri de 25 de puncte de bază a ratei dobânzii din SUA în cadrul reuniunii din iulie a crescut de la 2% la 5%, în timp ce probabilitatea menținerii ratelor neschimbate a scăzut de la 98% la 95%.

• Probabilitatea unei reduceri a ratei dobânzii cu 25 de puncte de bază în cadrul reuniunii din septembrie a crescut de la 58% la 62%, în timp ce probabilitatea ca rata dobânzii să nu se modifice a scăzut de la 42% la 38%.

• Pentru a obține mai multe clarități cu privire la perspectivele ratei dobânzii din SUA pentru acest an, investitorii așteaptă comentariile președintelui Fed, Jerome Powell, marți, împreună cu o serie de publicații de date economice cheie privind SUA.

Perspective asupra performanței aurului

• Tim Waterer, analist șef de piață la KCM Trade, a declarat: „Dolarul a început săptămâna într-o notă slabă, oferind aurului șansa de a înregistra creșteri timpurii pe măsură ce se apropie termenul limită pentru impunerea tarifelor vamale.”

• Waterer a adăugat: „Cu cât ne apropiem de termenul limită critic de 1 august, fără noi acorduri comerciale, cu atât este mai probabil ca aurul să încerce să se ridice spre nivelul de 3.400 de dolari - sau chiar mai sus.”

Fondul SPDR

Deținerile de la SPDRGold Trust - cel mai mare fond tranzacționat la bursă garantat cu aur din lume - au scăzut cu aproximativ 4,87 tone metrice vineri, marcând a doua scădere zilnică consecutivă, aducând totalul la 943,63 tone metrice, cel mai scăzut nivel din 16 iunie.