Prețurile aurului au scăzut pe piața europeană vineri, adâncind pierderile pentru a doua zi consecutiv și atingând cel mai scăzut nivel din ultimele aproape două săptămâni. Metalul este pe cale să înregistreze o scădere săptămânală, presat de creșterea dolarului american și de prețurile ridicate ale petrolului, pe măsură ce tensiunile dintre Statele Unite și Iran în Strâmtoarea Hormuz escaladează, în ciuda prelungirii acordului de încetare a focului.

Deși prețurile la benzină din SUA cresc, iar presiunile inflaționiste asupra factorilor de decizie de la Rezerva Federală sunt în creștere, probabilitatea unei majorări a ratei dobânzii în SUA în aprilie rămâne foarte scăzută.

Prezentare generală a prețurilor

- Prețurile aurului astăzi: Prețurile aurului au scăzut cu 0,75%, ajungând la (4.659,09 USD), cel mai scăzut nivel din 13 aprilie, de la un nivel de deschidere de (4.693,02 USD), înregistrând în același timp un maxim de (4.711,21 USD).

La închiderea sesiunii de joi, prețurile aurului au scăzut cu 1,0%, marcând a treia scădere în ultimele patru zile din cauza escaladării conflictului politic dintre SUA și Iran.

Tranzacționare săptămânală

Pe parcursul tranzacțiilor din această săptămână, care se încheie oficial cu decontarea prețurilor astăzi, prețurile aurului au scăzut cu aproximativ 3,75% până în prezent. Acest lucru plasează metalul în pragul primei sale pierderi săptămânale din ultimele cinci săptămâni.

Dolarul american

Indicele dolarului a crescut cu peste 0,1% vineri, prelungind câștigurile pentru a patra sesiune consecutivă. O monedă americană mai puternică face, de obicei, ca aurul denominat în dolari să fie mai puțin atractiv pentru cumpărătorii care dețin alte valute.

Această ascensiune vine în contextul în care investitorii se concentrează asupra dolarului american ca refugiu sigur, SUA și Iranul rămânând în dezacord cu privire la armistițiu, blocadă, probleme nucleare și controlul strâmtorii. Aceste dispute mențin calea navigabilă strategică închisă practic, amenințând cu un șoc în sectorul energetic care ar putea afecta economiile globale.

Analiză și perspective

Skye Masters, șefa departamentului de cercetare de piață de la National Australia Bank, a declarat: „În ciuda prelungirii armistițiului de către Trump, tensiunile rămân ridicate din cauza refuzului Iranului de a redeschide Strâmtoarea Hormuz și a continuării blocadei navale americane, ceea ce crește riscul unor întreruperi prelungite ale aprovizionării.”

Masters a adăugat că riscurile economice și comerciale extreme sunt subevaluate, iar presiunile inflaționiste sunt așteptate să persiste până la sfârșitul anului.

Actualizări despre războiul din Iran

Trump: Teheranul vrea să încheie o înțelegere, dar conducerea sa este în plină criză.

Trump: Nu ne grăbim să încheiem un acord, dar dacă Iranul nu dorește unul, „îl voi pune capăt militar”.

Președintele iranian Masoud Pezeshkian a descris blocada și amenințările americane drept „principalele obstacole” în calea unor negocieri autentice.

Pakistanul își continuă eforturile de a relua „discuțiile de pace” dintre SUA și Iran la Islamabad.

Iranul a confiscat o nouă navă în Strâmtoarea Hormuz, contestând superioritatea navală a SUA.

Prețurile globale ale petrolului

Prețurile globale ale petrolului au crescut vineri cu o medie de 0,75%, menținând câștigurile pentru a cincea zi consecutiv și tranzacționându-se în apropierea maximelor ultimelor două săptămâni. Aceasta vine în urma temerilor tot mai mari privind întreruperile aprovizionării cu energie din Golful Persic, deoarece Strâmtoarea Hormuz rămâne închisă petrolierelor. Creșterea prețurilor globale ale petrolului reînnoiește îngrijorările cu privire la accelerarea inflației, ceea ce ar putea împinge băncile centrale să majoreze ratele dobânzilor pe termen scurt.

Ratele dobânzilor din SUA

Kevin Warsh, nominalizat pentru o funcție de conducere în cadrul Rezervei Federale, a declarat marți că nu i-a făcut nicio promisiune lui Trump cu privire la reducerea ratelor dobânzii.

Conform instrumentului FedWatch al CME Group: probabilitatea menținerii ratelor dobânzilor americane neschimbate la reuniunea din aprilie este în prezent stabilă la 99%, în timp ce probabilitatea unei majorări cu 25 de puncte de bază este de 1%.

Așteptări privind performanța aurului

Kelvin Wong, analist de piață pentru Asia Pacific la OANDA, a declarat: „Atâta timp cât există riscul unei închideri prelungite a Strâmtorii Hormuz, petrolul va continua să se tranzacționeze la niveluri ridicate, punând presiune asupra prețurilor aurului.”

Wong a adăugat: „Aurul rămâne blocat într-un interval lateral între media mobilă pe 50 de zile de aproximativ 4.900 de dolari și un minim de 4.645 de dolari, media mobilă pe 20 de zile. Ieșirea din acest interval depinde de evoluțiile din Orientul Mijlociu.”

Fondul SPDR

Deținerile de aur de la SPDR Gold Trust, cel mai mare fond tranzacționat la bursă garantat cu aur din lume, au scăzut cu aproximativ 1,72 tone metrice joi. Aceasta marchează a doua scădere zilnică consecutivă, aducând totalul la 1.049,19 tone metrice - cel mai scăzut nivel din 13 aprilie.

Euro a scăzut vineri pe piața europeană față de un coș de valute globale, continuându-și pierderile pentru a patra zi consecutivă față de dolarul american. Se apropie de cel mai scăzut nivel din ultimele aproape două săptămâni și este pe cale să înregistreze prima sa pierdere săptămânală într-o lună, deoarece investitorii prioritizează moneda americană ca alternativă de investiție preferată. Această schimbare vine în urma escaladării tensiunilor dintre Statele Unite și Iran în Strâmtoarea Hormuz, unde ambele părți au schimbat controlul asupra navelor și petrolierelor.

Creșterea actuală a prețurilor globale ale petrolului amplifică semnele unor presiuni inflaționiste tot mai mari asupra factorilor de decizie ai Băncii Centrale Europene (BCE), consolidând probabilitatea unor majorări ale ratelor dobânzilor la nivel european în acest an.

Prezentare generală a prețurilor

Cursul de schimb al euro astăzi: Euro a scăzut față de dolar cu 0,1%, ajungând la (1,1672 USD), față de prețul de deschidere de astăzi de (1,1683 USD), și a înregistrat un maxim de (1,1689 USD).

Euro a încheiat tranzacțiile de joi în scădere cu 0,2% față de dolar, marcând a treia pierdere zilnică consecutivă. A atins un minim al ultimelor aproape două săptămâni de 1,1670 dolari, din cauza escaladării tensiunilor geopolitice din Orientul Mijlociu.

Tranzacționare săptămânală

Pe parcursul tranzacțiilor din această săptămână, care se încheie oficial cu decontarea prețurilor astăzi, euro a scăzut cu aproximativ 0,8% față de dolarul american până în prezent, poziționat pentru a înregistra prima pierdere săptămânală dintr-o lună.

Dolarul american

Indicele dolarului a crescut cu peste 0,1% vineri, prelungind câștigurile pentru a patra sesiune consecutivă și reflectând ascensiunea continuă a monedei americane.

Această creștere vine în contextul în care investitorii se concentrează pe cumpărarea dolarului american ca refugiu sigur, în contextul în care Statele Unite și Iranul rămân în dezacord cu privire la armistițiu, blocadă, probleme nucleare și controlul strâmtorii. Aceste dispute mențin calea navigabilă strategică închisă practic, amenințând cu un șoc în sectorul energetic care ar putea dăuna economiilor globale.

Skye Masters, șefa departamentului de cercetare de piață de la National Australia Bank, a remarcat: „În ciuda prelungirii armistițiului de către Trump, tensiunile rămân ridicate din cauza refuzului Iranului de a redeschide Strâmtoarea Hormuz și a continuării blocadei navale americane, ceea ce crește riscul unor întreruperi prelungite ale aprovizionării.”

Masters a adăugat că riscurile economice și comerciale extreme sunt subevaluate, iar presiunile inflaționiste vor persista până la sfârșitul anului.

Actualizări despre războiul din Iran

Trump: Teheranul vrea să încheie o înțelegere, dar conducerea sa este în plină criză.

Trump: Nu ne grăbim să ajungem la un acord, dar dacă Iranul nu vrea unul, „îl voi pune capăt pe cale militară”.

Președintele iranian Masoud Pezeshkian a descris blocada și amenințările americane drept „principalele obstacole” în calea unor negocieri autentice.

Pakistanul își continuă eforturile de a relua negocierile de pace dintre SUA și Iran la Islamabad.

Iranul a confiscat o nouă navă în Strâmtoarea Hormuz, contestând superioritatea navală a SUA.

Prețurile globale ale petrolului

Prețurile globale ale petrolului au crescut cu peste 0,5% vineri, menținându-și câștigurile pentru a cincea zi consecutiv și tranzacționându-se în apropierea maximelor ultimelor două săptămâni. Aceasta vine în urma temerilor tot mai mari privind întreruperile aprovizionării cu energie din Golful Persic, deoarece Strâmtoarea Hormuz rămâne închisă pentru petroliere. Creșterea prețurilor globale ale petrolului reînnoiește îngrijorările legate de accelerarea inflației, care ar putea împinge băncile centrale să majoreze ratele dobânzilor pe termen scurt - o schimbare bruscă față de așteptările de dinainte de război privind menținerea sau reducerea ratelor pe termen lung.

Ratele dobânzilor europene

Odată cu creșterea prețurilor globale ale petrolului, evaluarea pe piața monetară a probabilității ca BCE să majoreze ratele dobânzilor europene cu 25 de puncte de bază în aprilie a crescut de la 20% la 30%.

Președinta BCE, Christine Lagarde, a declarat: „Banca este pregătită să majoreze ratele dobânzilor chiar dacă creșterea preconizată a inflației este pe termen scurt.”

Surse au declarat pentru Reuters că BCE va începe probabil discuțiile despre majorările ratelor dobânzilor în cadrul ședinței sale din această lună.

Yenul japonez a scăzut vineri pe piața asiatică față de un coș de valute majore și minore, continuându-și pierderile pentru a cincea zi consecutiv față de dolarul american. Tranzacționat aproape de minimul ultimelor două săptămâni, yenul este pe cale să înregistreze prima sa pierdere săptămânală într-o lună, sub supravegherea atentă a autorităților japoneze, în timp ce ministrul de finanțe a reînnoit avertismentele împotriva speculațiilor de pe piața valutară.

Investitorii rămân concentrați pe achiziționarea de dolar american ca investiție alternativă preferată, pe fondul escaladării tensiunilor dintre Statele Unite și Iran în Strâmtoarea Hormuz, unde ambele părți au schimbat controlul asupra navelor și petrolierelor.

Datele publicate astăzi la Tokyo au arătat o creștere a inflației de bază din Japonia pentru luna martie; cu toate acestea, această creștere nu a fost suficientă pentru a spori probabilitatea ca Banca Japoniei (BoE) să majoreze ratele dobânzilor săptămâna viitoare.

Prezentare generală a prețurilor

- Cursul de schimb al yenului japonez astăzi: Dolarul a crescut față de yen cu aproximativ 0,15%, ajungând la (159,84¥), față de prețul de deschidere de astăzi de (159,64¥), după ce a înregistrat un minim de (159,60¥).

Yenul a încheiat tranzacțiile de joi în scădere cu 0,15% față de dolar, marcând a patra pierdere zilnică consecutivă din cauza escaladării tensiunilor dintre SUA și Iran.

Tranzacționare săptămânală

Pe parcursul tranzacțiilor din această săptămână, care se încheie oficial cu decontarea prețurilor astăzi, yenul japonez a scăzut cu aproximativ 0,8% față de dolarul american până în prezent, poziționat pentru a înregistra prima pierdere săptămânală dintr-o lună.

Autoritățile japoneze

Ministrul japonez de finanțe, Satsuki Katayama, și-a reafirmat vineri avertismentul verbal cu privire la intervenția pe piața valutară, menționând că autoritățile sunt capabile să ia măsuri „decisive” pentru a contracara speculațiile. Aceasta a urmat declarației sale de ieri, conform căreia Japonia se bucură de „libertate deplină” de a interveni, afirmând că intervențiile anterioare au fost eficiente.

În timp ce autoritățile continuă să combată slăbiciunea yenului, Akihiko Yoko, analist-șef la MUFG Bank, a declarat că este dificil de imaginat un scenariu în care yenul ar scădea brusc sub nivelul de 160 față de dolar pe termen scurt.

Dolarul american

Indicele dolarului a crescut cu peste 0,1% vineri, prelungind câștigurile pentru a patra sesiune consecutivă și reflectând ascensiunea continuă a monedei americane.

Această creștere vine în contextul în care investitorii prioritizează dolarul american ca refugiu sigur, având în vedere că SUA și Iranul rămân blocate în ceea ce privește armistițiul, blocada, problemele nucleare și controlul strâmtorii. Aceste dispute mențin calea navigabilă strategică închisă efectiv, amenințând cu un șoc în sectorul energetic care ar putea afecta economiile globale.

Skye Masters, șefa departamentului de cercetare de piață de la National Australia Bank, a remarcat: „În ciuda prelungirii armistițiului de către Trump, tensiunile rămân ridicate din cauza refuzului Iranului de a redeschide Strâmtoarea Hormuz și a continuării blocadei navale americane, ceea ce crește riscul unor întreruperi prelungite ale aprovizionării.”

Actualizări despre războiul din Iran

Trump: Teheranul vrea să încheie o înțelegere, dar conducerea sa este în plină criză.

Trump: Nu ne grăbim să ajungem la un acord, dar dacă Iranul nu vrea unul, „îl voi pune capăt pe cale militară”.

Președintele iranian Masoud Pezeshkian a descris blocada și amenințările americane drept „principalele obstacole” în calea unor negocieri autentice.

Pakistanul își continuă eforturile de a relua negocierile de pace dintre SUA și Iran la Islamabad.

Iranul a confiscat o nouă navă în Strâmtoarea Hormuz, contestând superioritatea navală a SUA.

Prețurile globale ale petrolului

Prețurile globale ale petrolului au crescut cu peste 0,5% vineri, menținând creșterile pentru a cincea zi consecutiv. Prețurile se tranzacționează aproape de maximele ultimelor două săptămâni din cauza temerilor tot mai mari privind întreruperile aprovizionării cu energie, deoarece Strâmtoarea Hormuz rămâne închisă pentru petroliere. Creșterea prețurilor petrolului reînnoiește îngrijorările cu privire la accelerarea inflației, ceea ce ar putea împinge băncile centrale să majoreze ratele dobânzilor pe termen scurt.

Inflația de bază

Datele publicate astăzi la Tokyo au arătat că indicele prețurilor de consum (IPC) de bază al Japoniei a crescut cu 1,8% în martie, peste așteptările pieței de 1,7% și în creștere față de 1,6% în februarie. Aceste cifre indică presiuni inflaționiste tot mai mari asupra factorilor de decizie ai Băncii Japoniei, crescând potențial șansele unor majorări ale ratelor dobânzilor în Japonia la sfârșitul acestui an.

Ratele dobânzilor japoneze

Reuters a relatat că este probabil ca Banca Japoniei să se abțină de la majorarea ratelor dobânzilor săptămâna viitoare, deoarece perspectivele diminuate ale unui sfârșit pe termen scurt al războiului din Orientul Mijlociu mențin perspectivele economice și de prețuri extrem de incerte.

Guvernatorul Kazuo Ueda s-a abținut recent de la angajamentul de a majora ratele dobânzilor în aprilie, din cauza impactului războiului asupra proiecțiilor economice.

Prețul de piață pentru o creștere de 25 de puncte de bază în aprilie rămâne stabil la aproximativ 10%.

Așteptările privind performanța yenului japonez

Suzuki de la Matsui Securities a declarat că intervenția autorităților japoneze este puțin probabilă, cu excepția cazului în care cursul de schimb dolar/yen depășește maximul din aprilie 2024 de 161,95. El a adăugat că, chiar dacă slăbiciunea yenului se accelerează după reuniunea BoJ de săptămâna viitoare, banca centrală va începe probabil cu declarații verbale înainte de a recurge la o intervenție efectivă.

Tom Leigh, președintele BitMine Immersion Technologies, a declarat că, în opinia sa, prețul Ethereum ar putea ajunge în cele din urmă la 250.000 de dolari.

Mai exact, Leigh a aprobat prețul țintă de 250.000 de dolari prezentat într-un nou raport al platformei „Etherealize”. Raportul subliniază faptul că funcția de staking a Ethereum oferă un randament similar cu dobânzile obținute dintr-un cont bancar, oferind monedei un caz de utilizare distinct în comparație cu rivalul său, Bitcoin. În plus, cercetătorii susțin că modelul Proof-of-Stake (PoS) al Ethereum ar putea oferi o securitate a rețelei pe termen lung mai puternică în comparație cu mecanismul de minare al Bitcoin.

Tom Leigh a descris raportul Etherealize ca o „viziune proaspătă și cuprinzătoare pentru viitorul Ethereum”, susținând argumentul conform căruia moneda digitală ar putea beneficia de elemente care nu sunt disponibile în aur sau Bitcoin, cum ar fi mecanismul de staking și utilitatea extinsă a rețelei.

Raportul estimează o oportunitate totală de piață abordabilă pentru Ethereum de aproximativ 31,5 trilioane de dolari. Pe baza unei oferte circulante de 121 de milioane de monede, aceasta echivalează cu un preț teoretic de aproape 250.000 de dolari pe unitate.

Cu toate acestea, raportul a menționat că Leigh are un interes direct în susținerea acestei perspective, deoarece BitMine este considerat cel mai mare deținător instituțional de Ethereum din lume. Acțiunile BitMine (BMNR) au scăzut cu 28% în acest an, tranzacționându-se în prezent la 22,59 dolari pe acțiune.