Prețurile aurului au scăzut în timpul sesiunii de tranzacționare de marți, pe fondul creșterii dolarului american față de majoritatea valutelor importante și al tensiunilor comerciale continue.

Datele Departamentului Muncii din SUA publicate astăzi au arătat că indicele prețurilor de consum (IPC) a crescut cu 2,7% față de anul precedent în iunie, în conformitate cu așteptările, în timp ce indicele inflației de bază - care exclude prețurile alimentelor și energiei - a înregistrat o creștere lunară de 0,2%, mai mică decât se aștepta.

După publicarea datelor, președintele Donald Trump a declarat că Rezerva Federală trebuie să reducă ratele dobânzilor și și-a reînnoit criticile și atacurile la adresa președintelui Rezervei Federale, Jerome Powell.

Între timp, indicele dolarului american a crescut cu 0,6%, ajungând la 98,6 puncte, la ora 20:08 GMT, înregistrând un maxim de 98,7 și un minim de 97,9.

În ceea ce privește tranzacționarea, prețul spot al aurului a scăzut cu 0,7%, ajungând la 3.334,9 dolari pe uncie la ora 20:08 GMT.

Un raport al Rystad Energy a afirmat că Orientul Mijlociu avansează rapid spre depășirea Asiei și deveni al doilea cel mai mare producător de gaze naturale din lume până în 2025, după America de Nord. Producția de gaze din regiune a crescut cu aproximativ 15% din 2020, reflectând eforturile țărilor din regiune de a-și utiliza mai bine rezervele de gaze și de a stimula exporturile pentru a satisface cererea globală în creștere.

Creștere puternică a producției și exporturilor până în 2035

Țările din Orientul Mijlociu produc în prezent aproximativ 70 de miliarde de metri cubi pe zi (Bcfd) de gaze, iar această cifră este așteptată să crească cu 30% până în 2030 și cu 34% până în 2035, susținută de proiecte la scară largă din Arabia Saudită, Iran, Qatar, Oman și Emiratele Arabe Unite. Rystad estimează că regiunea va adăuga 20 de miliarde de metri cubi suplimentari pe zi până în 2030 - echivalentul a jumătate din cererea actuală de gaze a Europei.

Acest scenariu presupune că prețurile țițeiului Brent se stabilizează la 70 de dolari pe baril, iar prețurile gazelor naturale legate de petrol rămân între 7 și 9 dolari pe milion de unități termice britanice (MMBtu). Dacă prețurile scad sub 6 dolari, noile proiecte ar putea fi amânate, iar creșterea preconizată ar putea scădea sub 20%.

Explozia exporturilor și obiectivul de a deveni un centru energetic global

Odată cu creșterea producției, regiunea se pregătește să își majoreze exporturile de gaze cu 10 miliarde de metri cubi pe zi până în 2030, consolidându-și poziția de furnizor cheie pentru piețele europene și asiatice. Datele arată o creștere anuală constantă a producției de 6%, aducând totalul la 90 de miliarde de metri cubi pe zi până la sfârșitul deceniului.

Jumătate din creșterea preconizată a producției este destinată să satisfacă cererea internă în creștere, în special din sectorul industrial, în timp ce cealaltă jumătate este alocată exporturilor în baza unor contracte pe termen lung — consolidând rolul strategic al regiunii ca centru energetic fiabil.

Proiecte cu costuri reduse care stimulează creșterea

O mare parte din această creștere rapidă se bazează pe proiecte capabile să producă gaze la un cost sub 5 dolari pe mia de metri cubi, ceea ce le face rezistente la fluctuațiile de prețuri. Qatar, Emiratele Arabe Unite și Arabia Saudită conduc acest val de creștere. Qatar își extinde zăcământul Nord pentru a-și crește capacitatea de producție de GNL cu 80%, de la 77 la 142 de milioane de tone pe an (Mtpa) până la sfârșitul deceniului, cu costuri de producție sub 6 dolari pe MMBtu.

Deși scăderea prețurilor sub acest nivel ar reprezenta o provocare pentru investiții, costurile de producție scăzute ale proiectelor din Orientul Mijlociu le protejează de încetiniri severe, permițând creșterea să continue chiar și într-un mediu cu prețuri scăzute.

Investiții masive până în 2028

Până în 2028, se preconizează că regiunea va adăuga 60 de milioane de tone pe an de capacitate nouă - aproximativ 40% din prognoza de creștere globală (150 Mtpa). Cea mai mare parte va proveni din Qatar, care va adăuga 48 Mtpa prin proiectele North Field East și South. Emiratele Arabe Unite vor contribui cu 10 Mtpa prin proiectul Ruwais LNG, în timp ce TotalEnergies va adăuga un milion de tone prin proiectul Marsa LNG din Oman. Investițiile în aceste proiecte sunt estimate să depășească 50 de miliarde de dolari.

Iranul și Qatarul conduc producția... dar o schimbare de conducere până în 2030

În prezent, Iranul conduce regiunea cu o producție de 25 de miliarde de metri cubi pe zi, urmat de Qatar cu 16 miliarde și Arabia Saudită cu 8 miliarde. În ciuda sancțiunilor occidentale, se așteaptă ca producția Iranului să crească doar cu 6% până la sfârșitul deceniului, la aproximativ 26 de miliarde de metri cubi pe zi, din cauza dependenței de zăcământul South Pars, care s-a confruntat recent cu o oprire parțială în urma unui atac israelian.

În schimb, se așteaptă ca Qatarul să crească cu aproape 50%, ajungând la 24 de miliarde de metri cubi pe zi, impulsionat de extinderea zăcământului North Field. Arabia Saudită și Emiratele Arabe Unite vor adăuga fiecare aproximativ 3 miliarde de metri cubi, în timp ce Israelul își va crește producția cu 1,5 miliarde prin extinderea zăcământurilor Leviathan și Tamar. Qatarul va depăși probabil Iranul în producție la începutul anilor 2030.

Contractele asiatice pe termen lung consolidează poziția Golfului

Datele arată că multe dintre contractele noi de furnizare a GNL pe termen lung din Qatar și Emiratele Arabe Unite sunt direcționate în principal către piețele asiatice și europene, cu un accent puternic pe Asia. Acordurile de vânzare și cumpărare totalizează aproximativ 21 de milioane de tone pe an între 2027 și 2030, firmele majore chineze și companiile energetice globale devenind cumpărători cheie.

Majoritatea indicilor bursieri americani au crescut în timpul tranzacțiilor de marți, în urma publicării datelor privind inflația, care s-au aliniat cu așteptările pieței.

Datele Departamentului Muncii din SUA publicate astăzi au arătat că indicele prețurilor de consum (IPC) a crescut cu 2,7% față de anul precedent în iunie, în conformitate cu așteptările, în timp ce indicele inflației de bază - care exclude prețurile alimentelor și energiei - a înregistrat o creștere lunară de 0,2%, mai mică decât se aștepta.

În urma publicării datelor, președintele Donald Trump a declarat că Rezerva Federală ar trebui să reducă ratele dobânzilor și și-a reînnoit criticile și atacurile la adresa președintelui Fed, Jerome Powell.

În ceea ce privește tranzacționarea, indicele Dow Jones Industrial Average a scăzut cu 0,5% (echivalentul a 32 de puncte) până la 44.228 de puncte, la ora 16:45 GMT, în timp ce indicele S&P 500, în general, a crescut cu 0,1% (echivalentul a 3 puncte) până la 6.272 de puncte, iar indicele Nasdaq Composite a crescut cu 0,7% (echivalentul a 149 de puncte) până la 20.722 de puncte.

Prețurile paladiului au crescut în timpul tranzacțiilor de marți, prelungind câștigurile pe măsură ce piețele au monitorizat evoluțiile comerciale dintre Statele Unite și alte țări.

Președintele american Donald Trump anunțase că va impune tarife secundare de 100% la exporturile rusești în termen de 50 de zile, dacă nu se ajunge la o soluționare a conflictului cu Ucraina.

Într-o notă emisă marți, analiștii de la ING Bank au declarat: „Dacă Trump va merge mai departe și sancțiunile propuse vor fi implementate, acest lucru ar schimba radical perspectivele pieței petrolului în special”.

Aceștia au subliniat că „China, India și Turcia sunt cei mai mari cumpărători de țiței rusesc. Vor trebui să echilibreze beneficiile cumpărării de petrol rusesc la preț redus cu costul exporturilor lor către Statele Unite”.

Trump a anunțat luni și livrarea de noi arme către Ucraina și a declarat sâmbătă că va impune un tarif de 30% asupra majorității importurilor din Uniunea Europeană și Mexic începând cu 1 august, adăugând amenințări similare la adresa altor țări.

Tarifele cresc riscul unei încetiniri a creșterii economice globale, ceea ce ar putea reduce cererea de combustibili și ar putea împinge în jos prețurile petrolului.

Într-un context similar, Rusia este unul dintre cei mai mari exportatori de metale, în special de paladiu. Prin urmare, orice restricție asupra exporturilor Moscovei ar susține prețurile.

Datele publicate marți au arătat că economia chineză a încetinit în al doilea trimestru, în timp ce piețele se pregătesc pentru o a doua jumătate a anului mai slabă pe fondul scăderii exporturilor, al scăderii prețurilor și al încrederii persistent slabe a consumatorilor.

Tony Sycamore, analist la IG, a declarat: „Creșterea economică a Chinei a depășit așteptările, în mare parte datorită unui sprijin fiscal puternic și accelerării producției și exporturilor înainte de tarifele americane”.

Pe de altă parte, indicele dolarului american a crescut cu 0,5%, ajungând la 98,5 puncte, la ora 16:28 GMT, înregistrând un maxim de 98,5 puncte și un minim de 97,9 puncte.

În ceea ce privește tranzacționarea, contractele futures pe paladiu cu livrare în septembrie au crescut cu 0,4%, ajungând la 1.246 dolari pe uncie la ora 16:29 GMT.