Yenul japonez a scăzut joi în tranzacțiile asiatice față de un coș de valute majore și minore, extinzându-și pierderile pentru a doua zi consecutiv față de dolarul american, deoarece investitorii s-au îndepărtat de risc și s-au concentrat pe cumpărarea monedei americane ca activ refugiu preferat în urma discursului președintelui american Donald Trump despre evoluțiile războiului din Iran.

Având în vedere semnele tot mai accentuate de relaxare a presiunilor inflaționiste asupra factorilor de decizie de la Banca Japoniei, așteptările privind o majorare a ratei dobânzii în Japonia în aprilie au scăzut, pe măsură ce piețele așteaptă date economice suplimentare din partea Japoniei.

Prezentare generală a prețurilor

Cursul de schimb al yenului japonez astăzi: dolarul american a crescut cu 0,45% față de yen, ajungând la 159,48 ¥, față de nivelul de deschidere al sesiunii de 158,77 ¥, după ce a atins un minim de 158,54 ¥.

Yenul a încheiat sesiunea de miercuri în scădere cu mai puțin de 0,1% față de dolar, marcând prima sa pierdere din ultimele trei zile, după ce anterior atinsese un maxim al ultimei săptămâni de 158,27 yeni.

dolar american

Indicele dolarului a crescut cu 0,5% joi, reluând creșterile care se întrerupseseră în ultimele două sesiuni, reflectând o nouă creștere a monedei americane față de un coș de valute globale.

Cumpărarea de dolari ca activ refugiu preferat a fost reluată în urma discursului adresat națiunii de președintele SUA, Donald Trump, cu privire la evoluțiile războiului din Iran.

Discursul lui Trump

Trump s-a concentrat asupra mai multor puncte cheie privind traiectoria războiului din Iran, în special:

• Obiectivele războiului cu Iranul sunt aproape îndeplinite, iar Teheranul nu mai reprezintă o amenințare reală.

• El ar putea viza infrastructura energetică și petrolieră dacă negocierile nu sunt satisfăcătoare.

• Operațiunile militare majore vor continua doar două-trei săptămâni.

• Statele Unite nu au nevoie de petrol din Orientul Mijlociu, iar producția de petrol a SUA va crește semnificativ în curând.

• Statele Unite au rezerve abundente de gaze.

• Statele Unite nu au nevoie de Strâmtoarea Hormuz, iar aceasta se va redeschide automat odată ce conflictul se va termina.

• Țările afectate de închiderea Strâmtorii Hormuz ar trebui să ia măsuri pentru a-și proteja interesele.

Opinii și analize

Carol Kong, strateg valutar la Commonwealth Bank of Australia, a declarat că remarcile lui Trump nu au liniștit piețele, menționând că acestea încep să realizeze că războiul este probabil să escaladeze înainte de a se dezescalada.

Kong a adăugat că se așteaptă ca dolarul american să crească în continuare față de toate valutele majore, mai ales că piețele recunosc că economia globală va înregistra o încetinire vizibilă.

Ratele dobânzilor japoneze

Datele publicate în Japonia în această săptămână au arătat o încetinire a inflației de bază la Tokyo în luna martie, acesta fiind cel mai recent semn al relaxării presiunilor inflaționiste asupra factorilor de decizie de la Banca Japoniei.

În urma datelor, piețele au redus prețul probabilității unei majorări a ratei dobânzii cu un sfert de punct de către Banca Japoniei la reuniunea din aprilie, de la 25% la 15%.

Pentru a reevalua aceste așteptări, investitorii așteaptă date suplimentare privind inflația, șomajul și salariile din Japonia.

Wall Street a încheiat sesiunea de miercuri cu câștiguri puternice, determinate de o creștere a acțiunilor Alphabet și a altor acțiuni majore, după ce președintele american Donald Trump a semnalat că conflictul din Orientul Mijlociu s-ar putea apropia de sfârșit. Trump a declarat pentru Reuters cu câteva ore înainte de discursul său despre război: „Vom ieși rapid din Iran”, adăugând că Washingtonul s-ar putea întoarce pentru a efectua „atacuri țintite”, dacă este necesar.

Thomas Martin, manager de portofoliu la Globalt Investments, a declarat că declarațiile lui Trump se schimbă uneori și toată lumea încearcă să interpreteze ce vrea să spună de fapt, menționând că piețele speră la un rezultat pozitiv și la sfârșitul curând al războiului.

Acțiunile majore din domeniul tehnologiei au avansat, Alphabet crescând cu 3,4%, în timp ce Meta Platforms și Amazon au înregistrat fiecare câștiguri de peste 1%. Wall Street și-a prelungit câștigurile pentru a doua zi consecutiv, investitorii pariind că războiul dintre SUA și Israel împotriva Iranului s-ar putea încheia în curând, după ce prețurile mai mari la energie luna trecută au alimentat îngrijorările legate de inflație la nivel global din cauza fluxurilor de petrol perturbate prin Strâmtoarea Hormuz.

În ceea ce privește performanța indicilor, S&P 500 rămâne în scădere cu aproximativ 4% până în prezent în 2026 și se tranzacționează sub 20 de ori câștigurile anticipate, cel mai mic multiplu de evaluare din ultimele 10 luni. Indicele semiconductorilor PHLX a crescut cu 2,82% pentru a doua sesiune consecutivă, în timp ce acțiunile legate de domeniul spațiului au urcat după ce SpaceX a depus confidențial o ofertă publică inițială, majorând acțiunile Intuitive Machines cu 9%, Planet Labs cu 10% și Rocket Lab cu 2%, în timp ce fondul Destiny Tech100, care deține acțiuni SpaceX, a crescut cu 9,1%.

Pe plan corporativ, acțiunile Eli Lilly au crescut cu 3,8% după ce Administrația pentru Alimente și Medicamente din SUA a aprobat un medicament pentru slăbit numit Foundayo, în timp ce Intel a crescut cu 8,8% după ce a anunțat că va răscumpăra participația Apollo la fabrica sa din Irlanda pentru 14,2 miliarde de dolari. În schimb, acțiunile Nike au scăzut cu 15,5% la cel mai scăzut nivel din ultimul deceniu, după ce compania a prognozat o scădere neașteptată a vânzărilor în trimestrul al patrulea.

Indicele S&P 500 a închis în creștere cu 0,72%, la 6.575,32 puncte, Nasdaq a crescut cu 1,16%, la 21.840,95 puncte, iar Dow Jones Industrial Average a câștigat 0,48%, la 46.565,74 puncte.

Indicele de volatilitate VIX, cunoscut drept indicatorul fricii de pe Wall Street, a scăzut la cel mai scăzut nivel din ultima săptămână.

Prețurile petrolului au scăzut brusc, indicele energetic S&P 500 scăzând cu 3,9%, la cel mai scăzut nivel din ultima săptămână, în timp ce acțiunile companiilor aeriene au crescut cu 2,3%.

Pe plan economic, raportul ADP a arătat o creștere constantă a numărului de angajați din sectorul privat în martie, în timp ce vânzările cu amănuntul au înregistrat cea mai mare creștere din ultimele șapte luni în februarie, iar activitatea din industria prelucrătoare din SUA și-a revenit luna trecută, conform indicelui ISM. Datele privind angajații din sectorul non-agricol pentru luna martie sunt așteptate să fie în centrul atenției vineri, deși piețele americane vor fi închise pentru sărbătoarea Vinerii Mari.

Pe fondul creșterii îngrijorărilor legate de inflație, traderii consideră acum că majorările ratelor dobânzilor de către Rezerva Federală până la sfârșitul anului sunt mai probabile decât reducerile. Acțiunile în creștere le-au depășit numeric pe cele în scădere de pe S&P 500 cu 1,5 la 1, indicele înregistrând șase noi maxime și 12 noi minime, în timp ce Nasdaq a înregistrat 63 de noi maxime și 102 noi minime.

Volumul tranzacțiilor pe bursele din SUA a ajuns la 18,8 miliarde de acțiuni, comparativ cu o medie de 20,2 miliarde de acțiuni în ultimele 20 de sesiuni.

XRP a crescut cu 3,23% în ultimele 24 de ore, ajungând la 1,35 dolari, impulsionat de optimismul din jurul parteneriatului Ripple cu Convera și de evoluțiile recente ale reglementărilor.

Mișcarea prețului reflectă în principal îmbunătățirea apetitului pentru risc pe piață, susținută de un flux constant de știri pozitive în cadrul ecosistemului Ripple.

Acțiunea prețului altcoin se aliniază, de asemenea, cu o redresare mai amplă a pieței criptomonedelor, pe măsură ce tensiunile geopolitice se diminuează și sentimentul general de risc se îmbunătățește.

Optimismul în jurul parteneriatului Ripple-Convera și evoluțiile pozitive din punct de vedere al reglementărilor au oferit un sprijin cheie pentru câștigurile XRP. Traderii tehnici au remarcat că, dacă XRP se menține peste nivelul de suport de 1,31 USD, este probabil să testeze rezistența la 1,38 USD. O depășire sub acest suport ar putea duce la o scădere către intervalul 1,25 USD–1,30 USD, următorul eveniment cheie fiind audierea CLARITY Act programată pentru 13 aprilie.

Capitalizarea totală a pieței criptomonedelor a crescut, de asemenea, cu 2,59% în ultimele 24 de ore, susținută de o creștere de 2,84% a Bitcoin în urma rapoartelor despre o potențială dezescaladare a conflictului din Iran. Această diminuare a riscurilor geopolitice a alimentat o creștere mai amplă a aportului de risc la toate activele, creșterea de 3,2% a XRP reflectând clar această tendință.

Analiștii cripto au remarcat că, deși evoluțiile pozitive legate de Ripple au oferit un sprijin fundamental, acestea nu au fost principalul factor determinant al ultimei creșteri de preț. Parteneriatul cu Convera, care vizează îmbunătățirea plăților transfrontaliere folosind stablecoins, a fost anunțat pe 31 martie.

În plus, discuțiile din cadrul comunității cripto despre potențialul de a deveni Ripple o bancă națională de încredere, împreună cu viitoarea Lege CLARITY, au contribuit la o perspectivă pozitivă pe termen lung, deși nu au influențat direct mișcarea imediată a prețurilor.

Tehnic, XRP se tranzacționează în prezent peste punctul pivot zilnic de 1,33 USD, cu suport cheie la minimul recent de 1,31 USD, în timp ce următorul catalizator rămâne audierea CLARITY Act din 13 aprilie.

Prețurile cuprului și-au continuat creșterea miercuri, atingând cel mai ridicat nivel din ultimele două săptămâni, pe fondul speranțelor că războiul cu Iranul s-ar putea apropia de sfârșit.

Prețul de referință al cuprului pe trei luni la Bursa de Metale din Londra a crescut cu 0,2%, ajungând la 12.365 dolari pe tonă metrică în tranzacțiile oficiale, după ce a atins 12.492,50 dolari, cel mai ridicat nivel din 18 martie.

Aceasta marchează a patra sesiune consecutivă de creșteri, deși prețurile cuprului rămân mult sub maximul record de 14.527,50 dolari atins pe 29 ianuarie.

Ole Hansen, șeful departamentului de strategie pentru mărfuri de la Saxo Bank din Copenhaga, a declarat: „Piața vrea să creadă că ne apropiem de sfârșitul acestei escaladări, deși încă ne confruntăm cu nori economici care planează asupra piețelor, iar aceștia sunt sumbri și s-ar putea înrăutăți.”

Cuprul s-a alăturat piețelor bursiere și altor piețe financiare care au crescut după ce președintele american Donald Trump a declarat că războiul cu Iranul s-ar putea apropia de sfârșit.

Cel mai tranzacționat contract de cupru de la Bursa de Futures din Shanghai a crescut, de asemenea, cu 1,5%, ajungând la 97.030 de yuani (14.093,57 dolari) pe tonă, după ce anterior urcase la 97.250 de yuani, cel mai ridicat nivel din 19 martie.

Prețul metalelor a fost susținut și de datele publicate miercuri, care arată că sectorul privat de producție din China - cel mai mare consumator de metale din lume - a înregistrat o creștere în martie pentru a patra lună consecutiv.

Aceasta a venit după ce datele oficiale ale sondajelor publicate marți au arătat că activitatea economică a crescut în cel mai rapid ritm din ultimul an.

Primele mai mari și scăderea stocurilor din China indică, de asemenea, o îmbunătățire a cererii fizice de cupru.

Stocurile monitorizate de Bursa de Futures din Shanghai au scăzut pentru a doua săptămână consecutiv, la 359.135 de tone, la 27 martie.

Hansen a adăugat: „Acest lucru sugerează că există o cerere reprimată și că prețurile mai mici pe care le-am observat la începutul acestei luni au declanșat unele cumpărări.”

Metalele au primit, de asemenea, un sprijin suplimentar din cauza unui dolar american mai slab, ceea ce a făcut ca mărfurile denominate în dolari să fie mai atractive pentru investitorii care utilizează alte valute.

Între timp, aluminiul a scăzut inițial la Bursa de Metale din Londra, după ce investitorii se așteptau ca întreruperile de aprovizionare de la topitoriile din regiunea Golfului să se diminueze dacă războiul se dezescaladează.

Cu toate acestea, prețurile și-au revenit ulterior, crescând cu 1,6% în tranzacțiile oficiale, la 3.523 de dolari pe tonă, după ce o firmă de consultanță a declarat că o topitorie importantă și-a oprit operațiunile, în timp ce o alta funcționa la o capacitate de maximum 30%.

Printre alte metale, zincul de la Bursa de Metale din Londra a crescut cu 0,4%, ajungând la 3.240 de dolari pe tonă, plumbul a crescut cu 1,3%, ajungând la 1.928 de dolari, nichelul a crescut cu 0,7%, ajungând la 17.225 de dolari, iar staniul a crescut cu 2,1%, ajungând la 47.745 de dolari.