Bitcoin a crescut ușor marți, dar a rămas blocat într-un interval îngust sub nivelul de 90.000 de dolari, tranzacționându-se aproape de minimele ultimei luni, deoarece investitorii au rămas prudenți înaintea reuniunii de politică monetară a Rezervei Federale a SUA, cu un apetit limitat pentru active cu risc ridicat.

Cea mai mare criptomonedă din lume se tranzacționa în creștere cu 0,4%, ajungând la 88.296,5 dolari, la ora 01:33, ora de est a SUA (06:33 GMT).

Bitcoin s-a chinuit să-și recapete avântul după ce a suferit pierderi puternice săptămâna trecută și a crescut doar cu aproximativ 1% de la începutul anului 2026, sub performanța altor active, în ciuda slăbiciunii recente a dolarului american.

Bitcoin se confruntă cu dificultăți înainte de decizia Fed

Bitcoin nu a reușit să beneficieze de condițiile macroeconomice care, în mod tradițional, au favorizat activele digitale.

Această performanță slabă a prețurilor vine în contextul în care aurul și argintul continuă să atingă maxime record, reflectând cererea puternică de active refugiu pe fondul incertitudinii geopolitice sporite și al îngrijorărilor legate de creșterea economică globală.

Atenția pieței s-a îndreptat acum către reuniunea de politică monetară de două zile a Rezervei Federale a SUA, care începe marți. Se așteaptă ca factorii de decizie politică să mențină ratele dobânzilor neschimbate la încheierea reuniunii de miercuri.

Deși o pauză este deja complet prevăzută, traderii urmăresc cu atenție declarația Fed și conferința de presă a președintelui Jerome Powell pentru semnale privind momentul oricăror potențiale reduceri ale ratei dobânzii și perspectivele băncii centrale privind inflația.

Orice schimbare de ton a lui Powell ar putea influența apetitul general pentru risc și condițiile de lichiditate, ambele fiind factori cheie pentru piețele criptomonedelor.

Piețele sunt, de asemenea, atentă la potențiale anunțuri privind nominalizarea de către președintele american Donald Trump a unui nou președinte al Rezervei Federale, o mișcare care ar putea modela direcția viitoare a politicii monetare și așteptările pe termen lung.

Japonia ar putea vedea primele sale ETF-uri cripto până în 2028

Ziarul japonez Nikkei a relatat luni că primele fonduri tranzacționate la bursă (ETF-uri) din țară care investesc în criptomonede ar putea fi listate încă din 2028, ceea ce ar putea facilita investitorilor individuali obținerea de expunere la Bitcoin și alte active digitale.

Conform raportului, Agenția pentru Servicii Financiare din Japonia intenționează să adauge criptomonedele pe lista activelor eligibile pentru produsele ETF, consolidând în același timp măsurile de protecție a investitorilor.

Acesta a adăugat că firme precum Nomura Holdings și SBI Holdings se numără printre candidatele pentru lansarea unor astfel de produse, sub rezerva aprobării de către Bursa de Valori din Tokyo.

Prețurile criptomonedelor astăzi: altcoin-urile înregistrează câștiguri modeste în tranzacționarea în intervalul de preț

Majoritatea criptomonedelor alternative importante au înregistrat, de asemenea, câștiguri modeste, dar au continuat să se tranzacționeze în intervale strânse.

Ethereum, a doua cea mai mare criptomonedă din lume, a crescut cu 1,5%, ajungând la 2.935,92 dolari.

XRP, a treia cea mai mare criptomonedă, a crescut cu 1,1%, ajungând la 1,90 dolari.

Prețurile petrolului au fost în mare parte stabile marți, deoarece o furtună majoră de iarnă a perturbat producția de țiței și a afectat rafinăriile de-a lungul coastei Golfului SUA, în timp ce presiunea ascendentă cauzată de întreruperile de aprovizionare a fost compensată de reluarea fluxurilor din Kazahstan.

Contractele futures pentru țițeiul Brent au scăzut cu 6 cenți, sau 0,1%, la 65,53 dolari pe baril la ora 11:46 GMT. Țițeiul american West Texas Intermediate a scăzut cu 1 cent, aproape la același nivel, la 60,62 dolari pe baril.

Statele Unite au suferit pierderi de producție, deoarece o furtună severă de iarnă a cuprins mari părți ale țării, punând o presiune puternică asupra infrastructurii energetice și a rețelelor electrice.

Analiștii și traderii au estimat că producătorii americani de petrol au pierdut până la 2 milioane de barili pe zi, aproximativ 15% din producția națională totală, în weekend.

În același timp, mai multe rafinării de-a lungul coastei Golfului SUA au raportat perturbări legate de vreme, ceea ce, potrivit analistului ANZ Daniel Hynes, a ridicat îngrijorări cu privire la întreruperile în aprovizionarea cu combustibil.

Vremea rece ar putea duce la reduceri de stocuri

Tamas Varga, analist în domeniul petrolului la casa de brokeraj PVM, a declarat: „Vremea rece din Statele Unite va duce probabil la scăderi semnificative ale stocurilor de petrol în următoarele săptămâni, mai ales dacă aceste condiții persistă.” El a adăugat că acest lucru ar putea susține prețurile pe termen scurt.

Cu toate acestea, creșterile prețurilor petrolului au fost limitate de evoluțiile din Kazahstan, care se pregătește să reia producția la cele mai mari câmpuri petroliere ale sale, potrivit ministerului energiei din țară. Surse din industrie au declarat că nivelurile de producție rămân scăzute.

Consorțiul Conductei Caspice (CPC), care operează principala rută de export a Kazahstanului, a anunțat, de asemenea, că a restabilit capacitatea completă de încărcare la terminalul său de pe coasta rusească a Mării Negre, în urma finalizării lucrărilor de întreținere la unul dintre cele trei puncte de acostare ale sale.

Varga a menționat că este probabil ca unii traderi să înregistreze profituri și pe piața combustibilului pentru încălzire, care a crescut vertiginos în ultimele zile din cauza vremii reci din Statele Unite.

Riscurile privind aprovizionarea persistă pe fondul tensiunilor din Orientul Mijlociu

Pe frontul geopolitic, doi oficiali americani au declarat luni pentru Reuters că un portavion american și navele de război care îl însoțesc au ajuns în Orientul Mijlociu, extinzând capacitatea președintelui Donald Trump de a apăra forțele americane sau de a desfășura potențiale acțiuni militare împotriva Iranului.

„Riscurile de aprovizionare din Orientul Mijlociu nu au dispărut”, a declarat Daniel Hynes de la ANZ. „Tensiunile rămân ridicate după ce președintele Trump a desfășurat resurse navale în regiune.”

În ceea ce privește oferta, se așteaptă ca alianța OPEC+ să mențină pauza privind creșterile producției de petrol pentru luna martie la o reuniune programată pentru 1 februarie, potrivit a trei delegați OPEC+ citați de Reuters.

Dolarul american a crescut ușor marți, dar s-a chinuit să câștige un impuls puternic, în timp ce traderii au rămas în alertă cu privire la posibilitatea unei intervenții coordonate pe piețele valutare din partea autorităților americane și japoneze, în așteptarea deciziei Rezervei Federale privind rata dobânzii de miercuri.

O mare parte din atenția recentă de pe piețele valutare s-a concentrat pe yenul japonez, care a crescut cu până la 3% în ultimele două sesiuni, pe fondul discuțiilor conform cărora Statele Unite și Japonia ar fi efectuat așa-numitele „verificări ale cursului de schimb” - o practică adesea văzută ca un precursor al intervenției oficiale pe piață.

Acest lucru a contribuit la stabilizarea yenului într-un interval de 153-154 per dolar, departe de minimul ultimilor 34 de ani de 159,23 atins vineri. În ultimele tranzacții, yenul s-a situat la 154,75 per dolar, dolarul crescând cu aproximativ 0,4% față de moneda japoneză.

Parisha Saimbi, strateg valutar pentru piețele emergente din Asia și piețele locale la BNP Paribas, a declarat: „Faptul că semnalele vin din SUA sugerează sau adaugă riscuri pieței că ar putea exista mai multe părți dispuse să intervină, ceea ce este diferit de ceea ce am văzut în trecut.”

Ea a adăugat: „Și asta, în opinia mea, explică de ce mișcările nu s-au limitat doar la dolar/yen, ci am observat o mișcare mai amplă a dolarului.”

Deși nu a existat nicio confirmare oficială din partea autorităților japoneze sau americane că au avut loc verificări ale ratelor de schimb, o sursă familiarizată cu situația a declarat pentru Reuters că Rezerva Federală din New York a întrebat vineri dealerii despre cursurile dolar/yen.

În același context, înalți oficiali japonezi au declarat luni că se află în strânsă coordonare cu Statele Unite pe piețele valutare.

Posibilitatea unei intervenții i-a descurajat pe investitori să împingă yenul în jos semnificativ, în ciuda îngrijorărilor legate de finanțele publice ale Japoniei. Analiștii au remarcat, de asemenea, că ștacheta pentru o intervenție coordonată rămâne ridicată.

Datele pieței monetare de la Banca Japoniei au arătat că este puțin probabil ca creșterea bruscă a yenului față de dolar de vineri să fi fost determinată de o intervenție japoneză directă.

Dolarul rămâne sub presiune

Dolarul continuă să se confrunte cu presiuni puternice din partea unei combinații de factori, inclusiv preferința Washingtonului pentru o monedă mai slabă și incertitudinea din jurul politicilor președintelui american Donald Trump.

Nick Rees, șeful departamentului de cercetare macroeconomică de la Monex, a declarat că acești factori ar putea reapărea miercuri, în urma deciziei Fed privind rata dobânzii. El a spus: „Mâine avem o întâlnire a Rezervei Federale și credem că piața va rămâne extrem de precaută înaintea acestui eveniment. Cel mai mare risc, în opinia noastră, nu este decizia privind rata dobânzii în sine. Suntem destul de încrezători că Fed va menține ratele neschimbate. Dar Trump nu va fi mulțumit de acest lucru.”

Rees a adăugat că Trump ar putea anunța în curând candidatura sa la funcția de succesor al președintelui Rezervei Federale, Jerome Powell, după decizia privind rata dobânzii, în special dacă președintele nu susține poziția băncii centrale.

„Credem că acest lucru ar introduce o mare volatilitate a dolarului”, a spus el.

Anchetele penale desfășurate de administrația Trump asupra lui Jerome Powell, precum și o tentativă avansată de a demite guvernatoarea Rezervei Federale, Lisa Cook, se numără, de asemenea, printre chestiunile urmărite îndeaproape în timpul reuniunii politice de două zile care începe marți.

Dolarul a crescut pentru prima dată în patru zile față de un coș de valute, câștigând 0,2%, ajungând la 97,27. Chiar și așa, rămâne în scădere cu aproximativ 1% de la începutul anului și atinsese luni minimul ultimelor patru luni de 96,808.

Între timp, euro a scăzut cu 0,2%, ajungând la 1,1855 dolari, nu departe de vârful ultimilor patru luni de 1,19075 dolari atins luni. Lira sterlină a scăzut cu 0,07%, ajungând la 1,3668 dolari, dar a rămas aproape de maximul ultimilor patru luni de 1,37125 dolari, înregistrat în sesiunea precedentă.

Dolarul australian a scăzut ușor, dar a continuat să se tranzacționeze în apropierea unui maxim al ultimilor 16 luni de 0,6941 dolari, atins luni.

Prețurile aurului au crescut marți în tranzacțiile europene, menținându-și câștigurile pentru a șaptea sesiune consecutivă și menținându-se în apropierea unor maxime record, în contextul în care cererea puternică pentru metalul respectiv, considerat refugiu sigur, a persistat pe fondul amenințărilor continue ale președintelui Donald Trump de a impune tarife mai mari mai multor economii importante.

Aceste câștiguri au fost limitate de o revenire a dolarului american, înainte de începerea primei reuniuni de politică monetară a Rezervei Federale din acest an, despre care se așteaptă, în general, să nu ducă la nicio modificare a ratelor dobânzilor din SUA.

Prezentare generală a prețurilor

• Prețurile aurului astăzi: Aurul a crescut cu 1,8% până la 5.100,84 USD, de la un nivel de deschidere de 5.010,50 USD, în timp ce minimul sesiunii s-a situat la 5.010,50 USD.

• La încheierea tranzacțiilor de luni, metalul prețios a crescut cu aproximativ 0,5%, marcând a șasea creștere zilnică consecutivă și înregistrând un nou maxim istoric de 5.111,01 dolari pe uncie, după ce a depășit pragul psihologic de 5.000 de dolari pe uncie pentru prima dată în istorie.

Amenințările tarifare ale lui Trump

Luni, Donald Trump a anunțat planuri de a majora tarifele la 25% pentru importurile de mașini, cherestea și produse farmaceutice din Coreea de Sud, criticând aspru Seulul pentru eșecul său de a ajunge la un acord comercial cu Washingtonul.

Această escaladare a urmat unei amenințări anterioare de a impune tarife vamale Canadei, în special după ce prim-ministrul canadian Mark Carney a vizitat China la începutul acestei luni, deși relațiile dintre cele două țări s-au îmbunătățit vizibil în ultimele săptămâni.

dolar american

Indicele dolarului american a crescut cu 0,25% marți, începând să se redreseze de la minimul ultimelor patru luni, de 96,81 puncte, și este pe cale să înregistreze prima sa creștere în patru sesiuni, reflectând o revenire a monedei americane față de un coș de valute globale.

Dincolo de cumpărăturile la prețuri avantajoase la niveluri scăzute, redresarea dolarului are loc înainte de începerea primei ședințe de politică monetară a Rezervei Federale din acest an.

Rezerva Federală

Ședința de politică monetară a Rezervei Federale începe astăzi, iar deciziile sunt așteptate miercuri. Așteptările rămân ferm ancorate în menținerea ratelor dobânzilor neschimbate la 3,75%, cel mai scăzut nivel din ultimii trei ani.

Carol Kong, strateg valutar la Commonwealth Bank of Australia, a declarat că piețele se vor concentra probabil mai mult pe întrebările legate de independența Rezervei Federale decât pe așteptările privind ratele dobânzii.

Ea a adăugat că, dacă președintele Jerome Powell s-ar retrage din funcția de guvernator după încheierea mandatului său de președinte al Fed, în luna mai, acest lucru ar putea consolida percepția că acesta cedează presiunilor politice, ceea ce ar putea intensifica îngrijorările legate de independența Fed, ceea ce ar reprezenta un risc pentru dolar.

Ratele dobânzilor din SUA

• Conform instrumentului CME FedWatch, prețurile de piață arată o probabilitate de 97% ca ratele dobânzilor din SUA să rămână neschimbate la reuniunea din ianuarie 2026, în timp ce probabilitatea unei reduceri de 25 de puncte de bază este de 3%.

• Investitorii prevăd în prezent două reduceri ale ratei dobânzii în SUA în cursul anului următor, în timp ce propriile proiecții ale Rezervei Federale indică o singură reducere de 25 de puncte de bază.

Perspectiva aurului

Tim Waterer, analist șef de piață la KCM Trade, a declarat că abordarea politică disruptivă a lui Trump din acest an a susținut metalele prețioase ca refugii sigure. El a menționat că amenințările cu tarife mai mari asupra Coreei de Sud și Canadei sunt suficiente pentru a menține aurul la o bună poziție ca activ defensiv.

Waterer a adăugat că intervenția oficialilor americani și japonezi pentru calmarea yenului a afectat dolarul, oferind un impuls puternic prețurilor aurului. De asemenea, el a subliniat că presiunea suplimentară asupra dolarului din cauza perspectivei unei închideri a guvernului SUA și a politicilor neregulate ale lui Trump a redus prețul aurului denominat în dolari pentru cumpărătorii străini.

Deținerile SPDR

Deținerile de aur de la SPDR Gold Trust, cel mai mare fond tranzacționat la bursă garantat cu aur din lume, au rămas neschimbate luni, menținând deținerile totale la 1.086,53 tone metrice, cel mai ridicat nivel din 3 mai 2022.