Prețurile aurului au fost în mare parte stabile în tranzacțiile de miercuri, menținându-se aproape de niveluri record pe fondul unor condiții de piață liniștite, în timp ce investitorii se pregăteau pentru sărbătoarea Crăciunului.

Datele guvernamentale publicate marți au arătat că valoarea preliminară a produsului intern brut al SUA a crescut cu 4,3% față de anul precedent în trimestrul al treilea, față de 3,8% în trimestrul al doilea și cu mult peste așteptările de creștere de 3,3%.

Conform instrumentului CME FedWatch, probabilitatea unei reduceri a ratei dobânzii cu 25 de puncte de bază în ianuarie a scăzut la 13,3%, față de 19,9% marți și 24,4% cu o săptămână înainte.

Comentând datele, consilierul economic al Casei Albe și nominalizat la președinția Rezervei Federale, **Kevin Hassett**, a descris cifrele ca fiind „excelente” și a lăudat, de asemenea, soliditatea pieței muncii din SUA.

Între timp, președintele american Donald Trump a declarat că nominalizatul său la conducerea Rezervei Federale ar trebui să aibă politici monetare și decizii aliniate cu propriile sale opinii.

Separat, indicele dolarului american s-a stabilizat la 97,9 puncte până la ora 17:14 GMT, după ce a înregistrat un maxim al sesiunii de 98,0 puncte și un minim de 97,9 puncte.

În activitatea de tranzacționare, prețul spot al aurului a crescut cu mai puțin de 0,1%, ajungând la 4.509,2 dolari pe uncie, până la ora 17:14 GMT.

Indicele S&P 500 a atins miercuri un maxim intraday record pentru prima dată în mai bine de o lună, investitorii revenind la acțiunile inteligenței artificiale și pariind că Rezerva Federală va reduce din nou ratele dobânzilor anul viitor.

Indicele se tranzacționa ultima dată în creștere cu 0,2%, la 6.920,88 puncte, depășind vârful său intraday anterior de 6.920,34, atins pe 29 octombrie, când acțiunile Nvidia, o companie importantă în domeniul inteligenței artificiale, au contribuit la creșterea indicelui la o evaluare de piață de peste 5 trilioane de dolari pentru prima dată.

Acțiunile americane și-au revenit de la minimele din noiembrie, investitorii revenind la acțiunile din domeniul tehnologiei și inteligenței artificiale de top pe măsură ce se apropie sfârșitul anului. Moderarea inflației și a datelor privind ocuparea forței de muncă a menținut speranțele pentru reduceri suplimentare ale ratelor dobânzii anul viitor.

Indicele de referință a scăzut cu până la 5,7% față de vârful din octombrie, în noiembrie, pe măsură ce investitorii au devenit îngrijorați de evaluările ridicate ale tehnologiei și de riscul unei bule bursiere pe acțiunile legate de inteligența artificială, în ciuda faptului că Nvidia a înregistrat câștiguri solide în trimestrul al treilea.

Cu toate acestea, acțiunile AI și-au recăpătat avânt după ce Micron Technology a prognozat săptămâna trecută câștiguri mai mari decât se aștepta.

Pe fondul volatilității acțiunilor tehnologice, investitorii s-au orientat și către sectoare ciclice, cum ar fi cele financiare și cele ale materiilor prime, ajutând indicele S&P 500 să se redreseze după declinul din noiembrie.

Indicele S&P 500 a crescut cu peste 17% de la începutul anului, în timp ce indicele Nasdaq Composite, care este puternic ponderat către acțiuni tehnologice, a câștigat peste 21%, iar indicele Dow Jones Industrial Average a crescut cu peste 13% în aceeași perioadă.

Prețurile cuprului s-au menținut aproape de maximele istorice atinse în sesiunea precedentă, deoarece creșterea economică puternică a SUA a consolidat perspectivele cererii pentru acest metal, în timp ce constrângerile legate de ofertă au continuat să susțină prețurile.

Cel mai activ tranzacționat contract de cupru de la Bursa de Futures din Shanghai a crescut cu 1,5%, ajungând la 95.100 de yuani (13.532,0 dolari) pe tonă metrică până la ora 03:02 GMT, după ce atinsese un maxim record de 95.550 de yuani mai devreme în sesiune.

Între timp, contractul de referință pe trei luni pentru cupru de la Bursa de Metale din Londra a crescut ușor cu 0,1%, ajungând la 12.076,5 dolari pe tonă.

Contractul a atins marți un nivel record de 12.159,50 dolari și este pe cale să înregistreze un câștig anual de aproximativ 38%, determinat de un dolar american mai slab, pariuri pe reduceri suplimentare ale ratelor dobânzii de către Rezerva Federală, creșterea cererii legate de inteligența artificială și tranziția energetică, precum și întreruperi ale aprovizionării cu mine care au alimentat investițiile speculative în metal.

Economia SUA a înregistrat cel mai rapid ritm din ultimii doi ani în trimestrul al treilea, susținută de cheltuielile de consum puternice și de o revenire robustă a exporturilor.

În ceea ce privește oferta, un furnizor chinez de informații despre piață a raportat luna trecută că cele mai mari topitorii de cupru din China intenționează să reducă producția cu peste 10% în 2026, în efortul de a remedia excesul de capacitate de topire care a dus la distorsiuni tot mai mari ale costurilor de tratare a concentratului de cupru.

Puterea pieței metalelor în general a susținut în continuare prețurile, deoarece dolarul american urmează să înregistreze miercuri cea mai slabă performanță anuală din ultimele două decenii, investitorii pariind că Rezerva Federală va avea loc să aplice reduceri suplimentare ale ratelor dobânzilor anul viitor, în timp ce se așteaptă ca unii dintre competitorii săi la nivel global să majoreze ratele dobânzilor.

Printre alte metale de bază tranzacționate la Bursa de Futures din Shanghai, nichelul și-a prelungit creșterea pentru a șasea sesiune consecutivă, crescând cu 4% la 126.680 de yuani pe tonă, cel mai ridicat nivel din ultimele nouă luni.

Prețurile de referință ale nichelului de la Bursa de Metale din Londra au crescut, de asemenea, cu 1%, ajungând la 15.970 de dolari pe tonă, marcând un maxim al ultimelor șapte luni.

La Shanghai, aluminiul a crescut cu 0,5%, zincul a crescut cu 0,8%, iar plumbul a avansat cu 1,3%, în timp ce staniul a scăzut cu 1,2%.

La Bursa de Metale din Londra, aluminiul a crescut cu 0,3%, zincul a crescut cu 0,8%, iar plumbul a adăugat 0,6%, în timp ce staniul a scăzut cu 0,2%.

Prețurile petrolului au crescut ușor miercuri pentru a șasea sesiune consecutivă, susținute de creșterea economică puternică din Statele Unite și de riscurile de întreruperi ale aprovizionării din Venezuela și Rusia, chiar dacă prețurile sunt pe cale să înregistreze cea mai abruptă scădere anuală din 2020.

Contractele futures pentru țițeiul Brent au crescut cu 16 cenți, sau 0,3%, până la 62,54 dolari pe baril la ora 12:22 GMT, în timp ce țițeiul american West Texas Intermediate a crescut cu 23 de cenți, sau 0,4%, până la 58,61 dolari pe baril.

Ambele contracte au avansat cu aproximativ 6% din 16 decembrie, când au scăzut la niveluri apropiate de minimele ultimilor cinci ani.

Tony Sycamore, analist de piață la IG, a declarat că săptămâna trecută a reflectat „o combinație de ajustare a pozițiilor pe piețele slab tranzacționate, după ce vânzările masive de săptămâna trecută nu au reușit să câștige teren, alături de tensiuni geopolitice în creștere, inclusiv blocada SUA asupra Venezuelei, precum și sprijin din partea datelor puternice privind PIB-ul publicate peste noapte”.

Datele americane au arătat că cea mai mare economie a lumii a crescut în cel mai rapid ritm din ultimii doi ani în al treilea trimestru, impulsionată de cheltuielile de consum rezistente și de o creștere accentuată a exporturilor.

În ciuda recentei reveniri, atât Brent, cât și WTI urmează să înregistreze scăderi anuale de aproximativ 16%, respectiv 18% - cele mai mari scăderi din 2020, când pandemia de COVID-19 a zdrobit cererea globală de petrol - pe fondul așteptărilor că oferta va depăși cererea.

În ceea ce privește aprovizionarea, perturbările exporturilor venezuelene au fost un factor cheie în creșterea prețurilor, în timp ce atacurile reciproce continue ale Rusiei și Ucrainei asupra infrastructurii energetice au susținut, de asemenea, piața, potrivit unui raport al Haitong Futures.

Peste o duzină de petroliere încărcate cu țiței așteaptă în prezent noi instrucțiuni în Venezuela, după ce Statele Unite au confiscat supertancul „Skipper” la începutul acestei luni și au vizat alte două nave în weekend.

Președintele american Donald Trump a declarat săptămâna trecută că Washingtonul a impus o „blocadă” asupra tuturor navelor sancționate care intră sau ies din Venezuela, intensificând presiunea asupra președintelui venezuelean Nicolás Maduro.

Între timp, datele au arătat că stocurile de țiței din SUA au crescut cu 2,39 milioane de barili săptămâna trecută, în timp ce stocurile de benzină au crescut cu aproximativ 1,09 milioane de barili, iar stocurile de distilate au urcat cu 685.000 de barili, potrivit unor surse de piață care citează cifre de la Institutul American al Petrolului publicate marți.

Datele oficiale privind inventarul de la Administrația pentru Informații Energetice din SUA sunt programate să fie publicate luni, mai târziu decât de obicei din cauza sărbătorii Crăciunului.